CFA1.FRA: Tính CTE

[Teaching Assistant]

04/10/2022 at 4:09 pm

Học viên: Cô ơi, em tìm đc bài này trong Mock exam 2018 câu 56, em thắc mắc là tại sao bài này ko dùng được công thức ITE = CTE + Change in DTL – Change in DTA

The following information is available about a company for its current fiscal year: 

Accounting profit (earnings before taxes) $250,000 

Taxable income $215,000 

Tax rate 30% 

Income taxes paid in year $61,200 

Deferred tax liability, start of year $82,400 

Deferred tax liability, end of year $90,650 

The income tax expense reported on the current year’s statement of earnings is 

closest to: 

A $72,750. 

B $69,450. 

C $64,500. 

A is correct. Income tax expense equals income tax payable (the tax rate multiplied 

by the taxable income) plus the increase in the deferred tax liabilities. 

(0.30 × $215,000) + ($90,650 – $82,400) = $64,500 + $8,250 = $72,750 

B is incorrect. It is the tax paid plus the increase in deferred taxes: 61,200 + 8,250 = 

69,450. 

C is incorrect it is just the tax rate × the taxable income: 30 × 215,000 = 64,500 

Giảng viên: vậy nếu em dùng công thức này thì em sẽ tính thế nào? 

Học viên: e sẽ tính = cách lấy Income taxes paid (= Tax Payable = CTE)+ Change in DTL = 61200 + (90650-82400) = 69450  

Giảng viên: À, ok, cô hiểu em rồi. Câu hỏi của em thực ra không phải là tại sao họ không dùng công thức kia, vì bản chất là họ có dùng đấy chứ. Câu hỏi của em trở thành CTE tính thế nào. 

Nguyên tắc tính CTE là = taxable income x tax rate = 215K x 30% = 64.5K 

Không phải cứ thuế năm nay là 64.5K là công ty sẽ “ngoan ngoãn” trả đúng ngần đó đâu em. Con số 61.2K là con số tiền thực họ trả thuế, phần chênh 64.5K-61.2K thì sẽ ghi nợ ngắn hạn (Tax liability) 

Học viên: vậy có phải trong BS bên phần Liabities sẽ có 2 khoản là Tax liability và Deferred tax liability đúng ko ạ 

Giảng viên: Đúng rồi đó. DTL thường là nợ dài hạn, còn phần chênh thuế chưa trả kia là nợ ngắn hạn, trên Balance sheet hay gọi là “tax payable” đó. Cô tạm gọi là tax liability để em hiểu bản chất trước, đỡ lẫn, vì cái tên tax payable còn có nghĩa khác, ở bên thuế, chính là CTE đấy.  

Cho nên cùng tên Tax payable, nó có thể ám chỉ số 64.5K mà cũng có thể ám chỉ số 3.3K (=64.5K-61.2K)  

Ý này cô cũng đã nói trong bài giảng đó.